通达信超级KDJ指标的真实绩效图

看起来很美，不过，仔细观察，就会发现存在一个问题：买入和卖出不是成对出现，经常一个买入对应多个卖出，或者反之。这样的指标是不能构建完整、有效的交易系统的。
 一个解决方案就是，过滤第一个买入/卖出后的同方向交易信号。另外假设每次都是全仓操作。
 附图是该修正方案在上证指数和通威股份上的全景图。主图中的黄色水平线表示持仓时间及成本价；副图1中，TGX是累计收益（复利），_G为单次最低收益，G_为单次最高收益，以1为基数，图中手指指示为原指标买卖信号；副图2中，NT为交易总次数，WIN为胜率，GR为平均盈亏比，ER为平均单次收益，N00为连亏次数，N11为连赢次数。（已扣除交易成本0.005）
 从上证指数绩效图中，可以看出：该系统不能捕获05-07年的最大上升波，且在熊市中一直持仓，经历20多年，30次交易，胜率50%，ER=0.02，TGX=1.04（4%总收益，不算通货膨胀基本保本），最大单次亏损52%.
 从通威股份绩效图中，可以看出，针对该股，比上证指数绩效相对好些，不过仍然不能捕获大的上升段。近10年14次交易，累计收益3.75即375%。超级KDJ贴子顶楼中的第一次盈利交易其实是不真实的，因为是采用了第2个买入信号进行操作的。（当然也可以考虑采用止损从第二次重新买入，但系统需要重新设计）
 总之，如果采用该指标进行交易系统设计存在一些问题，即便上述修正方案也存在较大风险、不能让人满意。大家使用要谨慎啊！